تجزیه و تحلیل اساسی و استفاده از اطلاعات صورتهای مالی برای جدا کردن برندگان و بازندگان در بازارهای مرزی: شواهدی از ویتنام

ما سودمندی نمره F Piotroski (2000) در جدا کردن برندگان و بازندگان در ویتنام را مطالعه می کنیم. با استفاده از نمونه ای از 622 شرکت ذکر شده بین سالهای 2009 تا 2019 ، ما می دانیم که شرکت های با ارزش با نمره بالا بازده غیر طبیعی مثبت کسب می کنند در حالی که شرکت های ارزشی با نمره پایین F بازده غیر طبیعی منفی دارند. در نتیجه ، یک استراتژی پرچین که شرکت های با نمره بالا را خریداری می کند و شرکت های نمره کم F را به فروش می رساند ، بازده خام 30. 8 درصد و بازده تنظیم شده در بازار سالانه 30. 5 درصد را به همراه دارد که از نظر آماری و اقتصادی قابل توجه است. استراتژی پرچین مبتنی بر نمره نه تنها برای شرکتهای ارزش (بالا به بازار) سودآور است بلکه در نمونه ای از شرکتهای رشد (کم کتاب به بازار) بازده غیر طبیعی را نیز کسب می کند ، و این نشان می دهد که سودمندی F-استراتژی امتیاز فقط یک پدیده در شرکتهای ارزشی نیست که در ادبیات قبلی ثبت شده است. نتایج ما شواهد حمایتی را برای استفاده از تجزیه و تحلیل صورتهای مالی به عنوان ابزاری غربالگری برای بهبود عملکرد سرمایه گذاری ارزش در بازار سهام ویتنامی و آموزش گزارشگری مالی و تجزیه و تحلیل اساسی در دانشگاه ها ارائه می دهد.

کلمات کلیدی ساختاری

• گزارش مالی AF
• بازارهای مالی AF

کلید واژه ها

• تحلیل صورتهای مالی
• تجزیه و تحلیل اساسی
• استراتژی های سرمایه گذاری
• نمره محور

دسترسی به سند

این نسخه خطی نویسنده پذیرفته شده (AAM) است. نسخه نهایی منتشر شده (نسخه ضبط) به صورت آنلاین از طریق Emerald در https://www. emerald.com/insight/content/doi/10. 1108/ijoem-03-2020-0279/full/html در دسترس است. لطفاً به هرگونه استفاده قابل استفاده از ناشر مراجعه کنید.

نسخه خطی نویسنده پذیرفته شده ، 503 کیلوبایت

Handle.net

اثر انگشت

به مباحث تحقیق "تجزیه و تحلیل اساسی و استفاده از اطلاعات صورتهای مالی برای برندگان و بازندگان جداگانه در بازارهای مرزی: شواهدی از ویتنام" بروید. آنها با هم یک اثر انگشت منحصر به فرد تشکیل می دهند.

• استراتژی علوم اجتماعی 100 ٪

این را ذکر کنید

• APA
• نویسنده
• دوزخ
• هاروارد
• استاندارد
• برخاستن
• ونکوور

عنوان = "تجزیه و تحلیل بنیادی و استفاده از اطلاعات صورتهای مالی برای جدا کردن برندگان و بازندگان در بازارهای مرزی: شواهدی از ویتنام" ،

abstract = "ما سودمندی امتیاز F Piotroski (2000) را در تفکیک برندگان و بازنده ها در ویتنام مطالعه می کنیم. با استفاده از نمونه ای از 622 شرکت فهرست شده بین سال های 2009 و 2019، متوجه می شویم که شرکت های ارزشی با امتیاز F بالا غیرعادی مثبت کسب می کنند. بازده در حالی که شرکت های با ارزش با امتیاز F پایین بازده غیرعادی منفی کسب می کنند. در نتیجه، یک استراتژی پوششی که شرکت های با امتیاز F بالا را می خرد و شرکت هایی با امتیاز F پایین می فروشد، بازده خام 30. 8 درصد و بازده تعدیل شده بازار را به همراه دارد. 30. 5 درصد سالانه، که از نظر آماری و اقتصادی معنادار است. استراتژی پوششی مبتنی بر امتیاز F نه تنها برای شرکت های با ارزش (با ارزش دفتری بالا) سودآور است، بلکه بازده غیرعادی در نمونه ای از رشد کسب می کند. بازار) شرکت ها، نشان می دهد که سودمندی استراتژی امتیاز F فقط یک پدیده در شرکت های ارزشی نیست، همانطور که در ادبیات قبلی مستند شده است. که دربازار سهام ویتنام و برای آموزش گزارشگری مالی و تحلیل بنیادی در دانشگاه ها."،

خروجی تحقیق : مشارکت در مجله › مقاله (مجله علمی) › داوری

T1 - تجزیه و تحلیل بنیادی و استفاده از اطلاعات صورت های مالی برای تفکیک برندگان و بازندگان در بازارهای مرزی

T2 - شواهد از ویتنام

N2 - ما مفید بودن امتیاز F Piotroski (2000) را در جداسازی برندگان و بازندگان در ویتنام مطالعه می کنیم. با استفاده از نمونه ای از 622 شرکت فهرست شده بین سال های 2009 و 2019، متوجه می شویم که شرکت های ارزشی با امتیاز F بالا، بازده غیرعادی مثبتی کسب می کنند در حالی که شرکت های ارزشی با امتیاز F پایین، بازده غیرعادی منفی کسب می کنند. در نتیجه، یک استراتژی پوششی که شرکت های با امتیاز F بالا را خریداری می کند و شرکت های با امتیاز F پایین را می فروشد، بازده خام 30. 8 درصد و بازده تعدیل شده بازار 30. 5 درصد سالانه را به همراه دارد که از نظر آماری و اقتصادی معنادار است. استراتژی پوششی مبتنی بر امتیاز F نه تنها برای شرکت های با ارزش (با ارزش بالا) سودآور است، بلکه بازده غیرعادی در نمونه ای از شرکت های در حال رشد (دفتر به بازار پایین) به دست می آورد، که نشان می دهد سودمندی F-استراتژی امتیاز فقط یک پدیده در شرکت های ارزشی نیست که در ادبیات قبلی مستند شده است. نتایج ما شواهدی را برای استفاده از تجزیه و تحلیل صورت های مالی به عنوان ابزار غربالگری برای بهبود عملکرد سرمایه گذاری ارزشی در بازار سهام ویتنام و برای آموزش گزارش دهی مالی و تحلیل بنیادی در دانشگاه ها ارائه می کند.

AB - ما در مورد سودمندی F Piotroski (2000) در جدا کردن برندگان و بازندگان در ویتنام مطالعه می کنیم. با استفاده از نمونه ای از 622 شرکت ذکر شده بین سالهای 2009 تا 2019 ، ما می دانیم که شرکت های با ارزش با نمره بالا بازده غیر طبیعی مثبت کسب می کنند در حالی که شرکت های ارزشی با نمره پایین F بازده غیر طبیعی منفی دارند. در نتیجه ، یک استراتژی پرچین که شرکت های با نمره بالا را خریداری می کند و شرکت های نمره کم F را به فروش می رساند ، بازده خام 30. 8 درصد و بازده تنظیم شده در بازار سالانه 30. 5 درصد را به همراه دارد که از نظر آماری و اقتصادی قابل توجه است. استراتژی پرچین مبتنی بر نمره نه تنها برای شرکتهای ارزش (بالا به بازار) سودآور است بلکه در نمونه ای از شرکتهای رشد (کم کتاب به بازار) بازده غیر طبیعی را نیز کسب می کند ، و این نشان می دهد که سودمندی F-استراتژی امتیاز فقط یک پدیده در شرکتهای ارزشی نیست که در ادبیات قبلی ثبت شده است. نتایج ما شواهد حمایتی را برای استفاده از تجزیه و تحلیل صورتهای مالی به عنوان ابزاری غربالگری برای بهبود عملکرد سرمایه گذاری ارزش در بازار سهام ویتنامی و آموزش گزارشگری مالی و تجزیه و تحلیل اساسی در دانشگاه ها ارائه می دهد.