A یک الگوی معکوس روند دو شمعدانی است که از یک صعود پیروی می کند. معیارهای الگوی Engulfing Bearish عبارتند از:

• روز اول باید یک شمعدان صعودی باشد ، اما می تواند یک Doji باشد.
• شمع روز دوم نزولی است و از شمع روز اول بلندتر است.
• روز اول و بالا از روز دوم باید از قیمت نزدیک روز اول باشد و نزدیک و پایین روز دوم باید کمتر از قیمت روز اول باشد.
• دقیق ترین تعریف از الگوی شمعدانی مشروبات الکلی نزولی ضروری است که بدنه واقعی روز دوم بزرگتر از شمعدان روز اول (از جمله سایه فوقانی و پایین) باشد.

گاهی اوقات الگوی Engulfing Bearish به عنوان سه الگوی پایین به پایین گفته می شود. تفاوت این است که یک شمعدان سوم نزولی که زیر کم شمعدان نزولی روز دوم بسته می شود ، بسته می شود.

صفاتی که اثربخشی الگوی مشروبات الکلی را بهبود می بخشد

نیسون ، در کتاب خود تکنیک های نمودار شمعدان ژاپنی (1991 ، ص 39) اظهار داشت که عوامل زیر احتمال این که الگوی مشروبات الکلی نزولی یک شاخص مهم برای واژگونی است ، افزایش می دهد:

• شمعدان روز اول بدن واقعی بسیار کوچکی دارد و روز دوم شمعدان واقعی بدن بسیار طولانی دارد. استدلال: پس از صعود ، یک شمع کوچک صعودی نشان می دهد که گاوها قادر به فشار قیمت بسیار بالاتر نیستند زیرا قبلاً توانسته اند انجام دهند. به عنوان یک یادآوری ، یک شمعدان کوچک صعودی نشان می دهد که گاوها در مقایسه با شمعدان بزرگ صعودی قدرت کمتری دارند که نشان می دهد خرس ها قدرت بیشتری دارند. به همین ترتیب ، یک شمعدان بزرگ نزولی که پس از یک صعود نشان می دهد نشان می دهد که خرس ها قادر به بازگشت به بازار هستند و گاوها قادر به جلوگیری از این حمله نزولی نیستند. هرچه شمعدان نزولی طولانی تر باشد ، خرس ها قدرتمندتر بودند.
• الگوی Engulfing Bearish به دنبال یک صعود طولانی یا یک حرکت سریع بالاتر صورت می گیرد. استدلال: می توان استدلال کرد که پس از یک حرکت طولانی به سمت بالا ، که بیشتر معامله گران که قصد خرید را دارند ، این کار را انجام داده اند ، این باعث می شود تا معامله گران کمتری برای خرید و فشار بیشتر قیمت داشته باشند. به همین دلیل است که یک شمعدان کوچک صعودی یا Doji به عنوان روز اول الگوی مهم است. این نشان می دهد که گاوها خسته می شوند. در مقابل ، حرکات انفجاری بالاتر اغلب بیش از حد مورد استفاده قرار می گیرد و در برابر معکوس به سمت پایین آسیب پذیر است. الگوی مشروبات الکلی نزولی می تواند نشان دهد که این حرکت خیلی سریع و بیش از حد بوده و روند در حال تغییر است.
• حجم در روز دوم شمعدان بسیار بزرگ است. استدلال: به طور کلی ، مقادیر زیادی از حجم که بر روی یک شمعدان بزرگ نزولی معامله می شود نشان می دهد که گردش مالی زیادی در طول روز وجود داشته است و معامله گران مجبور بودند با قیمت درخواست خریداران بفروشند ، بنابراین برای تکمیل معامله نیاز به کاهش قیمت ها بود، این بسیار نزولی است. روشن کردن این موضوع با استفاده از مفاهیم عرضه و تقاضا ، اگر معامله گران بیشتری مایل به فروش سهام خود باشند (یعنی عرضه بیشتر) و معامله گران کمتری وجود دارند که مایل به خرید سهام هستند (یعنی تقاضای کمتری) ، سپس قیمت ها باید سقوط کنند ، در نتیجه ایجاد یک شمعدان نزولیجایی که قیمت ها در طول روز تجارت افتتاح و سقوط کرد تا پایین تر بسته شود.
• بدنه واقعی روز دوم از ارتفاع شمعدان (از جمله سایه ها/فتیله ها) بزرگتر است. استدلال: چندین شمعدان کوچک کوچک عدم اطمینان را نشان می دهد. ظاهر یک شمعدان بزرگ نزولی که بزرگتر از شمعدان های کوتاه قبلی است ، نشان می دهد که بازار بالاخره تصمیم گرفته است که به سمت پایین حرکت کند.
• الگوی مشروبات الکلی نزولی در منطقه ای از مقاومت رخ می دهد. استدلال: مقاومت یک منطقه تاریخی است که در آن خرس ها قبلاً به بازار عرضه شده اند تا در سطح خاصی از قیمت بفروشند. اگر الگوی Engulfing Bearish در این سطح قیمت مقاومت رخ دهد ، ممکن است یک معامله گر با اطمینان بیشتری احساس کند که فروش کوتاه است زیرا مقاومت به عنوان یک تأیید دیگر نزولی که این روند تغییر می کند عمل می کند.

الگوی مشروبات الکلی بی اعتبار

نیسون (1994) اظهار داشت كه الگوی مشروبات الکلی نزولی با نزدیک شدن قیمت ها از بالای الگوی مشروبات الکلی نزولی كه شامل سایه های فوقانی است ، دیگر معتبر نیست. در حقیقت او اظهار داشت كه چشم انداز از Bearish به صعود تبدیل می شود (ص 78).

شمع مخلوط نزولی = ستاره تیراندازی

هنگامی که در یک شمعدان ترکیب می شود ، روز اول و دوم الگوی مشروبات الکلی نزولی مانند شمعدان ستاره تیراندازی است که یک شمعدان معکوس نزولی است.

تأیید الگوی Engulfing نزولی مقاومت

نمودار بالا انرژی SPDR ETF (XLE) نشان می دهد که چگونه خط مقاومت آبی به عنوان مقاومت برای اوج روز دوم الگوی نزولی عمل کرد. هنگامی که سایه بالایی شمع نزولی به منطقه مقاومت رسید، خرس ها مسئولیت بقیه روز را بر عهده گرفتند. تایید مقاومت به اضافه الگوی نزولی درگیر ترکیبی قوی برای خرس هایی بود که ETF را برای چند ماه آینده به سمت پایین بردند. الگوی فراگیر نزولی در این نمودار نمونه خوبی از بزرگتر بودن بدن واقعی شمع روز دوم از کل شمع روز اول است. همچنین خوب بود که کندل نزولی در روز دوم آنقدر بزرگ بود و نیروی زیادی را در پشت حرکت نزولی به سمت پایین نشان می داد.

الگوی نزولی در حال ایجاد مقاومت جدید

Nison (1994، ص 78) پیشنهاد می‌کند که الگوهای نزولی می‌توانند به منطقه مقاومت برای قیمت‌های آتی تبدیل شوند. نمودار بالا انرژی SPDR ETF (XLE) یک الگوی نزولی را با بسیاری از ویژگی های جامد نشان می دهد: شمع روز اول کوچک است. شمع روز دوم بسیار بزرگ است و پنج شمعدان قبل از آن را می بلعد. و پس از یک روند صعودی طولانی مدت و مداوم رخ می دهد. پس از الگوی فراگیر نزولی، قیمت‌ها کاهش می‌یابند، اما پس از یک هفته، قیمت‌ها شروع به روند صعودی می‌کنند تا زمانی که به بالاترین حد خود برابر با سقف بسته شدن شمع روز دوم الگوی فراگیر صعودی برسند. یک معامله گر تهاجمی می تواند تلاش کند در سطح قیمتی که توسط الگوی نزولی فراگیر در 17 روز معاملاتی پیش از آن تعیین شده بود، اقدام به فروش کوتاه کند. در مثال بالا، معامله گر با یک معامله سودآور پاداش می گرفت. قابل توجه است که شمعدانی که به مقاومت نزدیک شد به خودی خود تقریباً یک الگوی نزولی بود. تعریف دقیق کندل استیک برای آن دو الگوی کندل، پوشش ابر تاریک است.

الگوی نزولی در روز دوم تأیید حجم بالا

توجه به نمودار بالاتر از میانگین صنعتی Dow Jones ETF (DIA) چگونه شمع دوم الگوی Engulfing Bearish دارای دومین حجم بالاترین حجم هر یک از روزهای نشان داده شده در نمودار است. تأیید مهم برای دیدن حجم زیاد همراه با شمعدان بزرگ نزولی روز دوم در الگوی Engulfing Bearish است. این نشان می دهد که خرس ها در مورد فروش آن روز جدی بودند. همچنین توجه داشته باشید که دو روز قبل از این الگوی بسیار کم حجم و شمع های بسیار کوچک بودند. می توان استنباط کرد که گاوها از انرژی خارج شده اند (شمعدان های کوچک) و علاقه ای به خرید با این قیمت های بالاتر (حجم کم) ندارند. شمعدان بزرگ نزولی با حجم زیاد ثابت کرد که گاوها هیچ انرژی باقی نمانده اند و قیمت ها متعاقباً پس از آن برای هفته ها به سمت پایین سرگردان می شوند.

آثار ارجاع شده

1. Nison ، S. (2003) دوره شمعدان. هابوکن: جان ویلی و پسران.
2. Nison ، S. (1994) فراتر از شمعدان: تکنیک های جدید نمودار ژاپنی نشان داد. نیویورک: جان ویلی و پسران.
3. Nison ، S. (1991) تکنیک های نمودار شمعدان ژاپنی. نیویورک: انستیتوی دارایی نیویورک.
4. Rhoads ، R. (2008) نمودار شمعدان برای آدمک ها. هابوکن: انتشارات ویلی.
5. Thinkorswim.(2011). مرکز منابع Thinkorswim: کتابخانه الگوهای شمعدانی.